결정적 채점(±3% 임계) 기준 2026-10-03 스냅샷 — 종합 적중률 48.0% (50건 판정 가능) · 직전 47.9% 대비 +0.1%p (반등 둔화·플래토) · flat 2건이 각각 hit·miss 로 1건씩 성숙 — 비율 제자리, 50%는 5주 연속 하회
2주 전 반등(+8.4%p)이 멈춘 "플래토" — hit·miss 동반 1건 성숙으로 비율
제자리:
헤드라인 47.9% → 48.0% (+0.1%p)로 사실상 정체다. 절대
건수는 hit 23→24·miss 25→26·flat 4→2로, 지난주 ±3% 경계
안에 머물던 flat 2건이 각각 hit 과 miss 로 1건씩 성숙해
분자·분모가 동반 +1 — 비율은 그대로 48%에 멈췄다.
신규 실패는 없으나(추가 miss 는 flat 성숙분) 2주 전의
방향성 반등(39.5% → 47.9%)이 48.0%에서
동력을 잃은 플래토로 전환됐다. 저변의
중기 GLD "구조적 Bull" 클러스터 miss(13건)는 1건 더
성숙(12→13)하며 그대로 고착돼 중기(22.2%, ±0.0%p)·확신 '높음'(26.7%)을
계속 끌어내리며, 48.0%로 50%는 5주 연속 하회다.
종목−ETF 격차는 36.6%p로 축소(종목 하락+ETF 상승 양방 수렴)됐고, 확신도
역전은 17주 연속으로 '높음' 오류 11건 중 10건이 여전히
GLD 단일 논리다.
| 항목 | 값 | 직전(09-26) |
|---|---|---|
| 전체 제안(가격 측정 대상) | 57건 | 57건 |
| 판정 가능(적중+오류) | 50건 | 48건 |
| 적중(hit) | 24건 | 23건 |
| 오류(miss) | 26건 | 25건 |
| 진행중(flat, ±3% 이내) | 2건 | 4건 |
| 시간축 미도래(early) | 0건 | 0건 |
| 중립 미추적(untracked) | 5건 | 5건 |
| 종합 적중률 | 48.0% (24/50) | 47.9% (23/48) |
※ 자산군/시나리오/이벤트 행은 결정적 채점(가격) 대상이 아니어서 non-priced로 집계 제외. flat 4→2 로 줄며 hit 23→24·miss 25→26 이 각각 +1 된 것은 ±3% 경계 안에 있던 포지션이 임계 밖으로 성숙해 판정에 편입된 "flat 성숙"이며, 신규 실패는 없으나 hit·miss 가 1:1 로 갈려 비율이 48.0%에 멈춘 플래토 국면이다.
| 모듈 | 판정 | 적중 | 오류 | 진행중 | 적중률 | 직전 대비 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| evening | 28 | 15 | 11 | 2 | 57.7% (15/26) | -2.3%p |
| weekly | 13 | 7 | 6 | 0 | 53.8% (7/13) | +3.8%p |
| morning | 11 | 2 | 9 | 0 | 18.2% (2/11) | ±0.0%p |
evening 소폭 되돌림 -2.3%p — 2주 전 반등 주도력 소진, morning 4주 연속 최저 고착. evening 은 60.0%→57.7%(hit 15 불변·miss 10→11)로, 지난주 flat 이던 포지션 1건이 miss 로 성숙하며 상방 임계 초과분을 일부 반납했으나 중상위 tier 는 유지했다. weekly 는 +3.8%p(hit 6→7, 소표본 n13)로 50%대 중반 복귀, morning 은 18.2%로 4주 연속 ±0.0%p — GLD/VXX 재확인 콜 편중이라는 구조적 약점으로 최저 tier 에 고착돼 있다(회복 플래토에서도 유일하게 정체 지속).
| 카테고리 | 판정 | 적중 | 오류 | 진행중 | 적중률 | 직전 대비 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 종목(개별주) | 15 | 11 | 4 | 0 | 73.3% (11/15) | -5.3%p |
| ETF | 32 | 11 | 19 | 2 | 36.7% (11/30) | +2.2%p |
| 토큰 | 5 | 2 | 3 | 0 | 40.0% (2/5) | ±0.0%p |
| 자산군/시나리오/이벤트 | 0 | 0 | 0 | 0 | non-priced | — |
종목−ETF 격차 수렴(44.1%p→36.6%p) — 양방 접근, 그러나 구조는 불변. 종목은 78.6%→73.3%(-5.3%p, hit 11 불변·miss 3→4)로 최강 tier 를 유지하되 AMZN(5/29) miss 성숙으로 소폭 내렸다(반도체 AMD×2/INTC×2/STX/MRVL/NVDA×2/ASML 여전히 견인). ETF는 34.5%→36.7%(+2.2%p, hit 10→11)로 반도체(SOXX)·에너지(XLE) flat→hit 성숙에 힘입어 소폭 반등했으나 GLD 구조Bull miss 19 잔류에 눌려 여전히 30%대 중반이다. 토큰은 40.0%로 불변(BTC 5/5·5/6 Bull 콜 hit 유지·6/3 구조Bear 콜 -32.1% miss 잔류, 소표본). ※ 종목 73.3%는 S-Oil 오조회 허수 hit 1 포함 — 실질 71.4% (10/14). 격차 축소는 종목 하락과 ETF 상승이 맞물린 양방 수렴으로, 이중 구조(종목 강세·ETF 약세) 자체는 유지된다.
| 시간축 | 판정 | 적중 | 오류 | 진행중 | 적중률 | 직전 대비 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 단기 (1~3개월) | 23 | 18 | 5 | 0 | 78.3% (18/23) | -2.7%p |
| 중기 (3~12개월) | 29 | 6 | 21 | 2 | 22.2% (6/27) | ±0.0%p |
| 장기 (1~5년) | 0 | 0 | 0 | 0 | 신규 0건 | — |
| # | 제안일 | 종목·논지 | 방향 | 기준가→현재가 | 수익률 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 05-04 | AMD — 5/5 실적(EPS $1.29, +34.4%) AI GPU 경쟁 확인, 데이터센터 GPU 수요 (morning) | Bull | $341.54 → $633.91 | +85.6% |
| 2 | 04-24 | INTC (Intel) — 데이터센터 AI 수요 확인, 레거시 칩메이커 부활 (evening) | Bull | $82.54 → $119.33 | +44.6% |
| 3 | 04-29 | STX (Seagate) — AI 인프라 2차 수혜, 스토리지 수요 구조적 증가 (evening) | Bull | $642.33 → $848.99 | +32.2% |
공통점: 실적·수요 촉매를 근거로 한 반도체·AI 인프라·스토리지 종목 콜. 확신도는 Top 3 모두 '중간'(과신 아닌 근거 기반). 후속 hit: AMD 2차 콜(05-07) +55.2%·INTC 2차(04-25) +40.4%·MRVL(05-26) +30.8%·SOXX(04-25) +29.5%·ASML(04-19) +26.9%·NVDA(04-13) +23.9%·XLE·EWJ·EWY. 반도체 종목이 단기·종목·evening tier 를 동시에 끌어올린 핵심 축이다. ※ 결정적 채점상 최고 수익 "S-Oil +96.6%"는 티커 'S'(미국 종목, $12.75→$25.06) 오조회 허수라 Top에서 제외.
| # | 제안일 | 종목·논지 | 방향 | 기준가→현재가 | 손실률 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 04-16 | VXX/VIXY — VIX 25~30 반등 이벤트 헤지. 변동성 소멸 + 음의 롤캐리로 대폭 손실 (04-17 재콜 -40.0% 동반) | Bull(변동성) | $29.30 → $17.40 | -40.6% |
| 2 | 04-26 | SMR (NuScale) — SMR 원자력 AI DC 전력 테마 + X-Energy IPO 시장 검증 기대. 테마 조정 | Bull | $12.65 → $7.75 | -38.7% |
| 3 | 05-15 | REMX (희토류 ETF) — 정상회담 부분 합의 + 희토류 테마 모멘텀 추격. 테마 급락 (BTC 06-03 구조Bear -32.1% 근소차 4위) | Bull | $96.57 → $63.21 | -34.5% |
패턴(17주 연속 동일): (A) GLD 구조적 Bull 조정 추격 반복(건수 최대 13건), (B) 음의 롤캐리 변동성 ETF 롱(VXX 2건 -40.6%/-40.0%, 최악 손실 2건 독점), (C) 테마 모멘텀 추격(SMR -38.7%·REMX -34.5%), (D) 구조적 Bear 콜 추세 역행(BTC Bear 3건 05-14/05-29/06-03 전원 miss — $84K 반등 역행). 후속 miss: IGV Bear -27.0%(04-25)·-23.5%(05-06)·AMZN 2건·GLD 다수.
| 확신도 | 판정 가능 | 적중 | 오류 | 적중률 |
|---|---|---|---|---|
| 중간 | 26 | 16 | 10 | 61.5% (16/26) |
| 중간~높음 | 7 | 4 | 3 | 57.1% (4/7) |
| 높음 | 15 | 4 | 11 | 26.7% (4/15) |
| 낮음 | 2 | 0 | 2 | 0.0% (0/2, 표본부족) |
확신 '높음' 오류 11건 중 10건이 GLD 단일 논리("구조적 Bull" 조정 추격 반복)다. 이번 주 '높음'은 직전 21.4%(3/14)→26.7%(4/15)로 1건 성숙했으나, 확신도 역전은 GLD 클러스터 하나가 '높음' tier 를 오염시킨 결과라 플래토와 무관하게 그대로 남았다. '중간'(61.5%)·'중간~높음'(57.1%)이 '높음'(26.7%)의 2.3배인 역전 구조가 17주째 지속된다. 룰 diff #1·#2가 이 문제를 직접 겨냥한다.
| # | 대상 명세 | 현재 룰 | 제안 룰 | 근거 (breakdown 수치) |
|---|---|---|---|---|
| 1 | briefing-lead.md | 확신 3단계 자유 표기 | "높음"은 반증(무효화) 조건 명시 시에만 허용 | 높음 26.7%(4/15) < 중간 61.5%(16/26), 17주 연속 역전 |
| 2 | briefing-lead.md | 동일 자산 구조적 Bull 반복 확신 무제한 | 단일 티커 3회+ 연속 동일방향 콜 시 확신 1단계 강등 + 손절/무효화 레벨 필수 | GLD 중기 miss 21건 대부분 점령·확신높음 miss 11건 중 10건 GLD |
| 3 | briefing-lead.md | 변동성 ETF(VXX/VIXY) 롱 콜 허용 | 음의 롤캐리 ETF 롱은 "단기 이벤트 헤지 D+5 이내" 시간 제한 명시 | VXX 2건 -40.6%/-40.0% (최악 손실 2건 독점) |
| 4 | score_recommendations.py | 한국 종목 티커 미검증(S-Oil→'S' 오조회) | 한국 종목 .KS/.KQ 강제 + 1글자 티커 화이트리스트 검증 | S-Oil hit +96.6% 허수 → 종목 73.3%→실질 71.4% 왜곡 (매주 재발) · 이번주 티커 'X'(US Steel) delisted 경고 동반 |
| 5 | briefing-lead.md | 기술레벨(200DMA/VIX밴드)·구조 콜을 "확정"으로 단정 | 구조적 Bear/Bull·기술레벨 돌파 콜은 "조건부(48h/D+5 재확인)" 표기 강제 | BTC 06-03 구조Bear miss -32.1%(BTC $84K 반등 역행)·VXX VIX밴드 반등 2건 miss |
이번 회차 평가 20건 (신규 2건 + 7일+ 경과 재평가 18건 · 2026-04-09~06-26 발행 매크로·시황 콜) — 논지 유효성 유효 9 / 부분 10 / 무효 1 / 보류 0 · 조회는 yfinance 일봉 종가 (발행일 ↔ 10-02) 기준
| 순위 | 애널리스트 (기관) | 이번 회차 대표 콜 | 논지 유효성 |
|---|---|---|---|
| 1 | Warsh Fed 매파 전환 클러스터 (Bloomberg · CNBC) | 5/22~6/15 "Warsh 체제 = 매파 레짐 전환·채권 약세" 콜 4건 전원 적중 — 10년물이 4.56% → 5.28% (+72bp)로 급등하며 매파 경로가 그대로 실현 (9/16 FOMC 25bp 인상 맥락과 정합) | logic_chain_correct |
| 2 | Michael Hartnett (Bank of America) | 6/12 "강세 포지션 동결 + 5% 장기채 경고" — 10년물 5%대 진입으로 장기채 금리 상승 경고가 유효, 과열 구간 리스크 관리 프레임 적중 | logic_chain_correct |
| 3 | HSBC 전략가 (CNBC 인용) | 5/20 "채권 위험구간(danger zone)" 콜 — 장기금리 급등으로 채권 약세가 현실화, Dan Niles "S&P 버블 랠리"(+4.2%)도 동반 유효 | logic_chain_correct |
| 최하위 | 한국IR협의회 (한글과컴퓨터 030520) | 6/23 "소버린 AI 수혜" 콜이 정면 오답 — 18,560원 → 17,180원 -7.4% (7/29 저점 15,170원까지 하락), 소버린 AI 테마가 주가로 전이되지 못함 | logic_chain_incorrect |
이번 배치는 5~6월 Fed 매파 전환·채권 약세 테마 콜 이 다수로, 한 방향으로 명확히 갈렸다: Warsh 매파 레짐·채권 위험구간·5% 장기채 경고(Bloomberg·CNBC·Hartnett·HSBC)는 10Y 5.28% 실현으로 정확히 적중한 반면, El-Erian·Oaktree의 장기 "시장 공허·크레딧 위기" 경고는 아직 시점 미확정(진행 중), 한국 소버린 AI 개별주 콜만 무효였다 — Warsh 매파 레짐이 이번에도 유효 축으로, 자체 브리핑의 매파 레짐 기조(비둘기 반사 오독 경계)와 방향이 일치한다. 누적 스코어보드(분석가별 누적 적중률·점수)는 /analyst/scoreboard 참조. 평가 완료 누적 331건 / 전체 1,819건 · 남은 미평가 1,488건 (평가 시점 도달 미평가 약 472건 잔여) — 다음 회차 우선 대상: 2026-05-09 due 발행분(TomLee BTC · Jamie Dimon 채권 위기 등)부터. 표본 작아 분석가별 점수는 참고용.
📈 성과 리뷰 (C-9 단독) · 평가창 04-13~06-06 · 결정적 채점 ±3% 임계
관련 명령: /주간리포트(C-9 부속) · /성과리뷰 [1w|2w|1m|3m]
생성: briefing-lead + 메인 조립 | 모드: performance_review | 데이터 기준: score_recommendations.py 2026-10-03 19:10 KST