| 지수 | 종가 | 등락률 | 기준일 |
|---|---|---|---|
| S&P 500 | 7,674.37 | +0.43% | 2026-08-21 |
| NASDAQ | 26,180.46 | +0.43% | 2026-08-21 |
| Dow Jones | 53,277.01 | +0.98% | 2026-08-21 |
| Russell 2000 | 3,017.87 | +0.85% | 2026-08-21 |
| VIX | 15.13 | -5.50% | 2026-08-21 |
금요일 반등의 주도주가 로테이션형(Dow·러셀 > 지수) — AI 메가캡 소외(NVDA -0.98%·AMZN -0.57%·AAPL -0.63% vs GOOGL +1.22%·META +0.75%·TSLA +5.14%). 주간 전체는 3주 연속 상승 마감을 끊고 하락(다우는 3월 중순래 최대 주간 낙폭). 일요일(8/23) 기준 미국 지수는 금요일 종가에서 무변동(주말 휴장). [yfinance 8/21 ET 16:00 종가 재확인 08-23 09:07 KST]
| 항목 | 값 | 전일 대비 | 비고 |
|---|---|---|---|
| US 10Y (^TNX) | 4.74% | +4bp | 금요일 종가 · 반증선 4.0% 원거리(HV1 약화 유지) |
| US 2Y (^IRX) | 3.71% | +1bp | 금요일 종가 |
| DXY 달러지수 | 98.80 | -0.10% | 약달러 유지 |
| USD/KRW | 1,383.9 | -0.50% | 원화 강세 지속 8/22 실시간 |
| USD/JPY | 158.94 | +0.42% | 엔 약세 |
| Gold | ~4,624 | +2.4% | 12주 신고가 $4,600+ 유지 · 경화 로테이션(HV5 승격) |
| WTI | 87.06 | -0.9% | 금요일 종가 · 베센트 제재로 상방 재점화 관찰 |
| Bitcoin | 77,124 | -1.6% | 일요일 되돌림 · 주간 +20% 뒤 · 크립토 F&G 71 |
| Ethereum | 2,424 | -3.6% | 알트 되돌림 폭 더 큼 |
| Solana | 93.95 | +0.3% |
FX·크립토는 8/23(일) KST 09:07 실시간(무중단), 원화는 8/22 확정치. 지수·금리·원자재는 8/21 금 종가(주말 휴장). [yfinance, 수집 08-23 09:07 KST]
| 단서 | 방향 | 해석 |
|---|---|---|
| 간밤 미국 반등·VIX 진정 | 긍정 | 금요일 4대 지수 반등·VIX 15.1이 위험선호 지지 |
| 원화 강세(1,384) | 긍정 | 외국인 수급 우호 |
| AI 메가캡 소외형 반등 | 제한 | 반도체(삼성·SK하이닉스) 직접 수혜 제한적일 수 있음 |
| 베센트 대이란 제재 기자회견(월) | 리스크 | 유가 상방·안전자산 회피 시 갭다운 유발 |
한국·아시아 주말 휴장, 다음 개장 8/24(월) 09:00. 직전 확정 종가는 8/21(금). 월요일 갭은 베센트 기자회견 톤이 최대 변수.
| 일정 (KST) | 이벤트 | 중요도 | 왜 |
|---|---|---|---|
| 8/26(수) | 7월 PCE(21:30) + NVDA Q2 실적(장마감후) | 더블헤더 ★★★★★ | Fed 선호 물가 + AI 대장주 가이던스($91B±2%, 컨센 ~$91.7B·EPS ~$2.08) 동시 |
| 8/27(목) | 한국은행 8월 금통위 | ★★★★ | 7/16 인상(2.75%) 후 첫 회의 — 추가 인상/동결 분수령 |
| 8/28(금) | Warsh 첫 잭슨홀 기조연설 | ★★★★★ | 9월 FOMC(동결 vs 인상) 방향의 결정적 가이던스 |
| 8/24(월) | 베센트 대이란 제재 기자회견 | ★★★★ | 주말 신규 — 유가·안전자산·중국 경로 |
예측시장(Kalshi 8/22): 9월 FOMC 동결 67.5% · 25bp 인상 31.5% · 인하 배제(합산 1%) — 8/3 대비 매파 프라이싱 후퇴(인상 53.5%→31.5%). 8/28 잭슨홀 이후 재확인 필요.
| 거물 | Q2 핵심 변동 | 시사점 |
|---|---|---|
| Warren Buffett (Berkshire) | GOOGL/GOOG +~$37.77B(합산 ~12.6%, Top2~3권) | AI 인프라·클라우드 베팅 강화 — 금요일 GOOGL 상대강세와 정합 |
| Ackman·Druckenmiller·Tepper | Q2 핵심 변동 확인(방향·규모) | Berkshire+Druckenmiller+Tepper 3인 GOOGL 동시매수 vs Ackman 다이버전스 |
| Wood·Dalio·Marks | Q2 동향 미확인 | 다음 갱신 시 전면 수집 예정 |
Cathie Wood 포함 8인 워치리스트. 이번 회차 Berkshire·Ackman·Druckenmiller·Tepper 4인 확인, 나머지 미확인(confidence medium). [guru_positions.md 2026-08-22]
| 유형 | 방향 | 코멘트 |
|---|---|---|
| 🛡️ 안전형 | 유지 | SGOV/단기채 dry powder + 금 보유(추격 금지). PCE+잭슨홀 전 방어축 no-touch |
| ⚖️ 중립형 | 유지 | 현금 비중 유지 · AI 메가캡 종목 선별(ROI 차별화, HV3 관문) · 추격 자제 |
| 🚀 공격형 | 관망 | NVDA 8/26 실적 전 신규 대형 베팅 자제 · VIX 헤지 정당 · 크립토 되돌림 관찰(BTC $80K 미돌파 추격 X) |
| 💰 배당형 | 중립 | 경기순환·배당주 로테이션 수혜 관찰 · 단 10Y 4.74% 상방 시 고배당 리츠 민감도 주의 |
이번 주 테마 「경화 로테이션」(금·크립토 동반 강세, AI 메가캡 소외) 지속 여부가 관건 — 8/26 PCE·8/28 Warsh가 판별. Warsh dovish면 금·크립토 연장, 매파(인플레 미션 미완료 톤)면 양쪽 동시 되돌림 + 10Y 상방.
| 명제 | 상태 | 오늘 점검(변경 아님) |
|---|---|---|
| HV1 약한 스태그 하이브리드 | 약화 | 유지 — flash PMI 56.0 노랜딩·BEI 2.34% 인플레 재자극 vs 반증선 10Y<4.0% 원거리(4.74%) |
| HV2 금리發 디레이팅 | 유효 | 중립 — S&P↔10Y 90D −1.65σ 금리민감도 상승 |
| HV3 AI CapEx 실수요 무손상 | 유효 | 관찰 — NVDA 소외 vs GOOGL/META 강세 = 종목별 ROI 차별화 국면(NVDA 8/26 실적이 판별) |
| HV5 Gold 구조적 강세 | 유효 승격 ★ | 승격 — Gold↔DXY 90D −0.554 역상관 복원 + 금 $4,200 회복(반증 2조건 충족). 단 추격 금지 |
| HV6 NASDAQ↔BTC 탈동조 | 유효(독립강세) ★ | 지지 — 지수 주간 하락 vs 크립토 급등. 단 일요일 되돌림·BTC $80K 미돌파 |
모닝은 점검만 — 상태 변경·개정은 이브닝(증거 기록)·주간(개정 권한). HV4(중동 유가)는 6/17 폐기됐으나 베센트 대이란 제재로 재점화 가능성, 주간 재심사 검토.